项目融资视角下的融资租赁产品创新与发展策略

随着我国经济结构的不断优化升级，融资租赁作为一种重要的金融服务，在支持实体经济发展、促进产业升级和基础设施建设等方面发挥着越来越重要的作用。以“潽金融资租赁产品”为例，从项目融资的专业视角出发，全面探讨其定义、功能特点、发展现状以及未来趋势。

“融资租赁产品？”的定义与分类

融资租赁是一种结合了金融与实体经济的创新型融资，其基本特征是以融物的实现融资的目的。在融资过程中，租赁公司作为中间方，向承租人提供设备或基础设施，并收取租金。根据中国银保监会的相关规定，融资租赁业务可以分为“直接租赁”和“间接租赁”两大类。

1. 直接租赁：租赁公司直接从设备制造商设备，再出租给承租企业使用。这种特别适合于那些需要引进先进设备的企业，尤其是中小企业。

项目融资视角下的融资租赁产品创新与发展策略 图1

2. 售后回租：这是一种常见的操作模式，即企业将自有设备出售给租赁公司，然后再以融资租赁的方式重新取得设备的使用权。

融资租赁产品的功能特点

融资租赁产品作为一种项目融资工具，具有以下显着特点：

1. 融资与融物相结合

融资租赁既是一种融资手段，也是一种实物资产的配置方式。这种特性使得租赁公司在为企业提供资金支持的还能帮助企业优化资产负债表。

2. 灵活的还款方式

租赁产品的还款期限可以与项目的现金流相匹配。在BOT（建设-运营-转移）项目中，可以通过设置灵活的租金支付周期来降低承租人的财务压力。

3. 风险分担机制

融资租赁通常涉及多方利益相关者，包括设备供应商、租赁公司和承租企业等。这种多主体参与的特点，使得风险能够得到有效的分散。

项目融资视角下的融资租赁产品创新与发展策略 图2

融资租赁产品在项目融资中的应用

项目融资是一种以项目本身的收益和资产作为还款保障的融资，而融资租赁则是项目融资的重要组成部分。以下是融资租赁产品在项目融资中的一些典型应用场景：

1. 基础设施建设

在交通、能源等领域，融资租赁可以为BOT项目的设备购置和工程建设提供资金支持。

2. 制造业升级

对于制造企业来说，通过融资租赁获取先进的生产设备，能够有效提升生产效率并降低初始投资成本。

3. 中小企业融资

中小企业往往面临融资难的问题。融资租赁为其提供了一种无需大量自有资金即可获得设备使用权的解决方案。

当前融资租赁产品的发展现状

我国融资租赁行业呈现出蓬勃发展的态势。根据中国租赁联盟的统计数据显示，截至2023年6月底，全国融资租赁合同余额已突破5万亿元大关。在快速发展的行业也面临着一系列挑战：

1. 法律环境有待完善

目前，融资租赁领域的法律法规仍需进一步健全，特别是在资产权属登记、租赁物回购机制等方面。

2. 风险管理问题

随着业务规模的扩大，融资租赁公司面临的信用风险和流动性风险也在增加。如何建立有效的风险控制体系成为了行业内关注的重点。

融资租赁产品的未来发展趋势

融资租赁产品的发展将呈现以下几个主要趋势：

1. 产品创新多样化

随着市场需求的变化，租赁公司将推出更多创新型融资租赁产品，绿色租赁、跨境租赁等。

2. 科技赋能租赁业务

科技手段的应用将进一步提升融资租赁的效率。通过区块链技术实现租赁资产的数字化管理，或利用大数据分风险评估。

3. 国际化发展

在“”倡议的推动下，融资租赁公司将加快国际化步伐，为海外项目提供融资支持和服务。

融资租赁产品的创新实践

一些领先的融资租赁公司已经在产品创新方面取得了显着成果。

1. 设备按揭租赁

这种模式类似于汽车贷款的，客户只需支付一定比例的首付款，即可获得设备使用权，并分期偿还租金。

2. 资产证券化

将融资租赁资产打包成金融产品，在资本市场上发行，从而拓宽融资渠道，降低资金成本。

与建议

作为项目融资的重要组成部分，融资租赁产品的创新与发展对推动我国经济高质量发展具有重要意义。行业参与者需要从以下几个方面着手：

1. 加强行业自律

租赁公司应建立健全内控制度，防范经营风险。

2. 加大科技投入

利用金融科技提升业务效率和风控能力。

3. 深化产融结合

与实体经济深度融合，开发更多符合市场需求的产品和服务模式。

融资租赁行业的发展任重道远，需要各方共同努力，才能释放其应有的经济价值和社会效益。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）