虚拟货币认定标准|法律性质与司法实践分析

虚拟货币认定的重要性

随着区块链技术的快速发展，虚拟货币作为一种新型数字货币，在全球范围内引发了广泛的关注和讨论。在中国，尤其是在经济中心，虚拟货币的交易规模和影响力不断扩大，但与此其法律地位和社会认可度仍然存在争议。如何在法律框架内准确界定虚拟货币的性质，并明确其作为证据或财产的认定标准，成为司法机关和相关监管部门面临的重大挑战。

基于现有案例和法律规定，对虚拟货币的认定问题进行全面分析，探讨其法律性质、司法实践中的难点以及未来监管路径。

虚拟货币的法律性质与认定原则

1. 虚拟货币的基本定义

虚拟货币是指依赖区块链等分布式记帐技术发行的数字化货币，具备去中心化和不可篡改的特性。典型代表包括比特币、以太坊等加密货币，以及像泰达币（USDT）这样的稳定币。

虚拟货币认定标准|法律性质与司法实践分析 图1

2. 法律上的分类

在法律层面，虚拟货币主要被分为以下三类：

Utility Token（功能型代币）：用於个生态系统中的服务支付；

Security Token（证券型代币）：代表一种权益或债务；

Exchange Token（交易媒介代币）：纯粹作为价值交换的工具。

3. 认定标准

在，司法机关通常基於以下三个原则来进行虚拟货币的法律性质判定：

合法性：确认其发行与交易不违反中国法律法规；

实质用途：区分其是用於投资、支付还是其他目的；

技术特性：分析其依赖的 blockchain 技术是否具备去中心化特徵。

司法实践中虚拟货币认定的典型案例

1. 非法集资案件中的虚拟货币

知名P2P平台曾利用自发行的虚拟货币进行融资，最终因涉嫌非法集资被机关查处。此案例中，人民法院认定了该平台发行的虚拟货币属於「电子钱包」性质，并基於其募集资金用於「Balancer Pool」（一个DeFi自动化做市商）的特性，将其定性为非法吸收公众存款。

2. 洗钱案中的虚拟货币追踪

在一起涉及诈骗犯罪的案件中，犯罪嫌疑人通过将涉案资金转换为泰达币（USDT）后跨境转移。检察机关利用区块链技术追踪到资金流向，最终成功追缴并没收了相关 virtual assets。

3. 财产保护法的应用

在民事诉讼中，一名投资者因购买プロジェクト的virtual currency遭受损失，将.Project Founders告上法庭。法院在认定该虚拟货币为「价值交换工具」後，依赖链式取证技术（Chain of Evidence）追踪到非法流转记录，最终判定 defendant败诉并作出赔偿判决。

virtual money 认定的司法挑战与建议

1. 目前存在的问题

技术层面：区块链数据的高度分散性和匿名性导致取证难度大；

法律层面：各地法院对 virtual currency 的认定标准不统一，存在「同案不同判」现象；

国际化问题：部分 virtual currencies 交易涉及跨境资本流动，增加了监管的复杂性。

2. 改善建议

作为金融中心，可在以下方面进一步完善：

虚拟货币认定标准|法律性质与司法实践分析 图2

建立全市统一的 virtual asset 认定标准和操作规范；

引入更多专业技术团队，提升电子数据取证能力；

开展国际司法，应对跨境犯罪。

未来 virtual money 监管的发展方向

1. 立法完善

推动《数字货币交易管理条例》出台，明确 virtual currency 的法律地位与市场准入条件。

2. 技术支撑

加大对区块链追溯技术、智能合约审核等关键技术的研发投入，为虚拟货币的司法认定提供更有力的支持。

3. 国际

结 h?p「」倡议，建立东亚区块链TRACE中心，实现跨境.virtual asset 流动监管互通。

作为全国数字经济发展的领头羊，在 virtual currency 的法律认定与监管方面承担着重要使命。通过深化制度改革、加强技术创国际，必将在该领域树立新的典范，为全国乃至全球提供可借鉴的经验。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）