融资租赁合同签订流程及关键要点解析——项目融资领域的实务指南

融资租赁在现代项目融资中的重要地位

融资租赁作为一种灵活高效的融资方式，在现代项目融资领域扮演着越来越重要的角色。尤其对于中小企业、制造业企业以及创新性科技公司而言，融资租赁不仅可以帮助企业快速获取所需设备或资产，还能优化资本结构，降低财务杠杆风险。尽管融资租赁的优势显着，但其操作流程复杂，涉及法律、金融和商业等多方面的知识。在签订融资租赁合企业需要严格遵循相关步骤，并确保每一步骤都符合法律规定和商业逻辑。

系统地阐述签订融资租赁合同的主要步骤，逐一分析每个环节的关键点，并结合实际案例为企业提供实务指导。通过了解这些步骤，可以帮助企业在项目融资过程中更加高效、合规地推进融资租赁业务，最大限度地降低风险，实现可持续发展。

融资租赁合同签订流程及关键要点解析——项目融资领域的实务指南 图1

步：明确融资租赁的目标与适用场景

在签订融资租赁合同之前，企业需要明确融资租赁的目标和适用场景。这是一个关键的起点，决定了后续工作的方向和策略。

1. 确定融资需求

企业在选择融资租赁作为融资时，通常是因为存在资金短缺或资产扩充的需求。

中小企业希望引入先进设备以提升生产力；

制造业企业需要快速扩展生产线；

科技公司希望通过设备升级增强研发能力。

在确定融资需求后，企业需要明确拟融资租赁的资产范围、金额以及期限等核心要素。

2. 评估融资租赁的适用性

并非所有项目都适合采用融资租赁的。在决定是否选择融资租赁时，企业需要综合考虑以下因素：

资产性质：融资租赁通常适用于设备类或技术类资产，而不适用于土地、房产等不动产（除非有特殊法律规定）。

现金流情况：融资租赁要求承租企业在租赁期内能够产生稳定的现金流以支付租金。企业的盈利能力和还款能力是重要的考量因素。

税务影响：根据中国的《企业所得税法》和《增值税暂行条例》，融资租赁涉及的税金可能与直接资产有所不同，这需要企业在签订合同前进行详细的税务规划。

3. 确定合作方

在明确融资需求和适用性后，企业需要选择合适的融资租赁公司（以下简称“租赁公司”）。以下是一些关键考量点：

租赁公司的资质：确保合作的租赁公司具备合法经营资格，并且注册资本、风险控制能力等方面符合行业标准。

服务范围与灵活性：不同租赁公司可能提供不同的服务模式，直租（直接资产后再出租）、回租（企业以自有资产作为融资租赁标的）等。企业应选择能够满足自身需求的租赁公司。

收费标准与风险分担机制：在谈判阶段，企业需要重点关注租赁公司的收费结构、利率水平以及风险分担，确保双方的利益平衡。

第二步：开展尽职调查与协商谈判

在明确目标和适用性之后，企业需要与租赁公司展开深入的尽职调查和协商谈判，这是签订融资租赁合同的核心环节。

1. 尽职调查

为了降低风险，企业在正式签约前必须对租赁公司进行详尽的尽职调查。这包括但不限于：

财务状况：审查租赁公司的资产负债表、损益表等财务报表，评估其偿债能力和经营稳定性。

法律合规性：核实租赁公司的营业执照、税务登记证以及其他相关资质文件，确保其在法律上具备开展融资租赁业务的资格。

资产状况：了解租赁公司目前拥有的资产规模及其分布情况，尤其是在涉及特定设备或技术类资产时，需确认这些资产的真实性和权属关系。

企业也需要对自身进行“自我尽职调查”，包括评估自身的财务健康度、现金流预测以及潜在的风险点，以便在谈判中占据主动地位。

2. 协商与初步合同框架

在完成尽职调查后，双方将进入协商阶段，确定融资租赁的具体条款和条件。以下是常见的协商重点：

租金与利率：租金的计算、支付周期以及利率水平是核心议题之一。通常，租金会基于租赁物的成本、融资期限和相关费用进行综合计算。

担保与抵押：为保障租赁公司的权益，企业可能需要提供一定的担保或抵押物。常见的担保形式包括设备抵押、应收账款质押等。

风险分担机制：在融资租赁过程中，如遇不可抗力事件或其他意外情况，双方应明确如何分担风险，并制定相应的事后补偿方案。

合同终止条件：协商租赁期内的终止条件及违约责任，确保在出现争议时能够有章可循。

通过充分的协商和谈判，双方可以达成初步一致，并拟融资租赁合同的框架版本。

第三步：法律审查与风险控制

融资租赁合同涉及金额较大且条款复杂，在正式签订前必须经过严格的法律审查，以确保其合法性和合规性。

1. 合同内容的合法性审查

法律顾问或专业律师需要对融资租赁合同的以下方面进行重点审查：

合同格式：合同是否符合《中华人民共和国合同法》以及相关金融监管法规的要求。

权利义务分配：明确双方的权利与义务，避免因条款模糊导致的法律纠纷。需明确租赁物的所有权归属（通常在租赁期内所有权归租赁公司所有）。

担保条款的有效性：确保担保措施符合法律规定，并具备可执行性。

2. 风险控制措施

融资租赁合同中隐藏着多种风险点，包括信用风险、市场风险和操作风险等。在签订合同前，企业需要采取以下风险控制措施：

建立预警机制：针对租赁期内可能出现的风险（如承租企业无法按期支付租金），制定相应的预警和应对方案。

保险安排：为融资租赁的设备适当的保险，降低因意外事件导致的经济损失。

动态监控：在租赁期内持续跟踪企业的经营状况和财务健康度，及时调整风险管理策略。

第四步：合同签署与生效

经过前述步骤后，双方将进入合同签署阶段，并完成融资租赁交易的最终确认。

融资租赁合同签订流程及关键要点解析——项目融资领域的实务指南 图2

1. 签署正式合同

在法律审查通过后，租赁公司和承租企业需共同签署正式的融资租赁合同。此时，双方应确保所有条款均已达成一致，并不存在任何歧义或遗漏。

2. 办理相关手续

根据融资租赁的具体类型（如直租或回租），双方还需办理相应的登记和备案手续。

设备交付：在直租模式下，租赁公司需将融资租赁的设备交付给承租企业，并完成所有权转移登记。

抵押登记：如果涉及担保或抵押，需按照法律规定到相关部门办理抵押登记手续。

3. 合同生效

融资租赁合同的生效通常以双方签字盖章并完成相关法律程序为标志。此后，租金支付、设备使用等各项事宜将依法依约执行。

第五步：租赁期后的管理与监控

融资租赁交易并非在合同签署后就告一段落，企业在租赁期内仍需履行相应的管理和监控职责。

1. 租金支付的合规性

企业应严格按照合同约定的时间和金额支付租金，避免因逾期付款而产生额外费用或影响信用记录。

2. 设备维护与使用

在融资租赁期间，企业对设备拥有使用权而非所有权，因此需妥善保管并合理使用设备，防止因人为损坏导致的价值贬损。

3. 信息沟通与反馈

租赁期内，企业和租赁公司应保持良好的信息沟通，及时解决可能出现的问题，并根据实际情况调整融资租赁方案。

融资租赁作为一种灵活的融资方式，在帮助企业获得设备、技术升级等方面发挥着重要作用。其复杂性也要求企业在操作过程中必须谨慎行事，尤其是在尽职调查和法律审查环节。通过遵循上述步骤，企业能够有效降低融资租赁交易中的风险，并实现自身发展目标。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）